עקרון חשוב בהעברה בין־דורית של עסקים משפחתיים שעליו כל משפחה צריכה לתת את הדעת, הוא כי חלוקה שיוונית של הזכויות בעסקים המשפחתיים לדור הבא איננה בהכרח "חלוקה הוגנת" או מיטבית. חייהם של הדור המייסד פותרת תסכולי השתכרות רבים ונותנת תחושת שייכות וערך משמעותיים מאוד. את תוכניות התמריצים מבוססי הון לעובדים אנו מכירים היטב מעולמות ההיי־טק. היתרונות בהקצאת מענקים מבוססי הון (הנפוצים שבהם הם אופציות, יחידות מניה חסומות, מניות חסומות וכיו"ב) לעובדים בחברה הם רבים וידועים: יצירת הזדהות של העובדים עם החברה ומטרותיה, הלימה בין האינטרסים של העובד לאלו של החברה (סיכון וסיכוי משותף), עידוד הישארותם של העובדים לטווח ארוך, תחליף שכר ללא צורך בהוצאת מזומנים ועוד. כל זאת נכון ביתר שאת ומקבל משנה תוקף כעת מדובר על הענקת הון לאותם עובדים בני משפחה של הדור המייסד אשר עודנו שולט בעסק המשפחתי. עם זאת, לא ניתן להחיל את הוראות מסלול רווח הון, המגלם בחובו יתרונות מס משמעותיים לעובדים, על בני המשפחה העובדים בעסק המשפחתי בשל קירבתם לבעל השליטה (כהגדרת המונח ) לפקודת מס הכנסה [נוסח חדש]). בהתאם להוראות פקודת 9(32 בסעיף מס הכנסה, ההכנסה ממענקים מבוססי הון שהוענקו לעובדים קרובים של 14 בעל השליטה תסווג כהכנסת עבודה ותהא חייבת במס פירותי. אם בעל השליטה (המייסד) יבקש שלא להעניק מהון המניות שבבעלותו מתנה לבני הדור הממשיך עוד בחייו, אך יבקש בכל זאת לתמרץ את בן הדור הממשיך העובד בעסק באופן הצמוד והמשקף את הצלחתה של החברה בתקופת העסקתו, אזי הוא יוכל לעשות זאת בדרך של הענקת "מניות פנטום". מטרתן של מניות הפנטום היא לגרום למחזיק בהם "ללכת עם ולהרגיש בלי". מניות הפנטום הן יציר הסכמי/התחייבותי המסולק במזומן, שאיננו קנייני. להבדיל ממניה רגילה, מניות הפנטום אינן מקנות לעובד זכויות במניות החברה אלא הטבות כספיות אשר ככלל מבוססות ביצועים או שווי של החברה במועד מסוים שנקבע. מניות הפנטום לא ידללו את החזקותיהם של יתר בעלי המניות. המס על הרווחים להם יזכה העובד שמקורם במניות הפנטום הוא מס פירותי (ככל בונוס אחר שמקבל עובד אגב העסקתו), אשר ישולם במועד קבלת הכספים בפועל על ידי העובד. מסכמת היטב את הפרק האחרון. המותג 15 תוכנית ההמשכיות של פראדה מיליארד דולר הוא עסק משפחתי בן למעלה 19 פראדה ששוויו מוערך בכ־ שנים אשר היה עד לא מזמן בשליטתם של בני הזוג פטריציו ברטלי 110 מ־ ומיוצ'ה פראדה. סבה של מיוצ'ה, מריו, ייסד את פראדה ביחד עם אחיו . בני הזוג בנו תוכנית העברה בין־דורית לפיה בנם הבכור לורנזו 1913 בשנת ברטלי יקבל את המושכות בחברה. לבני הזוג שלושה ילדים. לורנזו הצטרף ומאז מבסס את מנהיגותו וצובר ניסיון 2017 כעובד בעסק המשפחתי בשנת באופרציה היומיומיות של העסק המשפחתי על ידי הובלה של תחום השיווק (ט) לפקודת מס הכנסה [נוסח חדש], בהתאם לסוג המענק. 3 ) או 2(2 ,)1(2 . מכוח ס' 14 15. Duncan Jackson, Reflections on Prada’s Succession Plan and Lessons for Family Firms, FAMILY BUS. UNITED (Sep. 6, 2023). 20 2026 ינואר 4 עסק משפחתי גיליון
RkJQdWJsaXNoZXIy NDU2MA==